針對各種原始股陷阱，首先要端正投資心態(tài)，認識到股票投資的風險。因為不在正規(guī)市場進行的股票交易，往往很難得到法律的保護。
目前，非法兜售“原始股”非常猖獗，不少人中招受損。非法兜售“原始股”的主要形式為：1、編造公司即將在境內(nèi)外上市或股票發(fā)行獲得政府批準等虛假信息，誘騙社會公眾購買所謂“原始股”。2、非法中介機構(gòu)以“投資咨詢機構(gòu)”、“產(chǎn)權經(jīng)紀公司”、“外國資本公司或投資公司駐華代表處”的名義，未經(jīng)法定機關批準，向社會公眾非法買賣或代理買賣未上市公司股票。
按照《非法金融機構(gòu)和非法金融業(yè)務活動取締辦法》的規(guī)定，投資者從個人和非法機構(gòu)手里購買未上市公司股票等行為均屬參與非法金融業(yè)務活動，不受法律法規(guī)的保護。因參與非法金融業(yè)務活動受到的損失，由參與者自行承擔。
針對各種原始股陷阱，專家的建議是首先要端正投資心態(tài)，認識到股票投資的風險。因為不在正規(guī)市場進行的股票交易，往往很難得到法律的保護。
詳細內(nèi)容：
主持人 張羽：在中國的證券市場上，對于股民來講有一個非常吸引眼球的概念，那就是原始股，似乎拿到了原始股就意味著拿住了暴富的機會。在最近一段時間各種各樣銷售原始股的公司逐漸多了起來，而且在網(wǎng)上有很多這樣的銷售電話，是不是買到他們的原始股就意味著能像他們所說的一夜暴富呢？我們首先來看一段記者調(diào)查。
在搜索引擎中輸入“原始股”，立刻便會查到很多的相關的出售和轉(zhuǎn)讓信息，這其中一個名為“中國能源集團股份有限公司”的原始股發(fā)售信息引起了記者的注意。網(wǎng)頁介紹中顯示，這家公司預計在今年8月到10月間，在美國納斯達克掛牌上市，這個信息是不是真實的呢？按照網(wǎng)頁上留下的電話號碼，記者撥通了銷售這個原始股的哈爾濱天馬公司的電話。
哈爾濱天馬投資公司業(yè)務經(jīng)理 王才：喂，您好。
記者：您好，您是王才王先生吧？
王才：是。
記者：您好，我是在網(wǎng)上看到咱們這邊有中國能源原始股轉(zhuǎn)讓，我想了解一下詳細的情況，就是說買，或者什么時候能上市？
王才：我們總公司在香港，注冊資金是13億，去年年底啟動赴美上市計劃，然后完全把股權轉(zhuǎn)讓工作全都委托給我們下屬子公司，現(xiàn)在主要價格是4.5元人民幣每股，去美國上市的時間很明確，就是8月到10月之間，我們的掛牌價現(xiàn)在是初定為4美元。
按照這位業(yè)務經(jīng)理的介紹，買了他們發(fā)售的原始股在不到半年的時間里資金就能翻上七八倍，這顯然是一個不小的誘惑，那么這家公司又是否具有相應的實力呢？
王才：我們天馬投資注冊資金是兩千萬人民幣，我們跟中國能源合資這邊又注冊了一個天馬實業(yè)，三千萬人民幣，也就是光注冊資金就五千萬人民幣。
記者：你們具體到底做什么呢，我看業(yè)務情況里面，雞西煤礦是你們的嗎？
王才：它這一個市里就有幾十家煤礦，我們?nèi)ナ召徦氖且粋�中等規(guī)模以上的煤礦，每年年產(chǎn)量10萬噸以上，很多還在跟我們談，現(xiàn)在已經(jīng)簽下來的就在10家左右。
記者：已經(jīng)簽了10家了？
王才：對。
為了打消記者的顧慮，這位業(yè)務經(jīng)理還給我們提供了一些證明文件，比如中國能源在香港注冊的證明文件，在香港匯豐銀行的開戶證明等。那么這真的是一個能為投資者創(chuàng)造財富神話的公司嗎？為了進一步了解事情的真相，記者趕到了哈爾濱，對這家公司進行了暗訪。
哈爾濱天馬投資公司工作人員：大約在一年左右時間，只要你跟隨公司一年左右時間，能夠得到一到五倍的回報率，我們說得非常保守，我們還有一點口，你可能再晚來十天八天，幾乎都沒有了，你想買沒有了，找誰都沒有用了。
除了大談投資中國能源的前景如何好之外，這家公司的工作人員還一再催促記者購買他們的原始股，并表示在簽署協(xié)議之后，將在香港制作相關的股權證明。然而記者也注意到，這家公司提供給我們匯款帳號卻不是公司的，而是公司法人張智勇的個人帳號，這到底是不是一個騙局？這家公司出售所謂原始股的行為又是否是合法的呢？
中國證監(jiān)會非公眾上市監(jiān)管辦公室主任 馮鶴年：所以這種以股東的名義，向不特定多數(shù)人去推銷股票的這種情況，未經(jīng)證監(jiān)會核準，屬于擅自發(fā)行股票的行為。
在了解到這一信息后，黑龍江證監(jiān)局聯(lián)合當?shù)氐墓矙C關，及時對天馬公司予以了取締。在跟蹤拍攝中記者發(fā)現(xiàn)，這家公司在地下室里還有十幾間辦公室，在這些辦公室里堆放著大量的中國能源的介紹材料，以及厚厚的電話記錄，記錄顯示中國能源原始股的銷售范圍，包括黑龍江、山東、山西、北京等很多個省市。
記者：在每一個這樣的坐席上，上面都會貼著很多這樣的資料，包括怎么和客戶講解中國能源股份有限公司的一些種種的好處，怎么上市，得到多少錢，它的股價是多少，仍然還有一些怎么使得客戶能夠進入這個圈套的很多的話述。
為了能盡量多的銷售出所謂的原始股，這里的銷售人員可謂是費盡心機，而一旦推銷成功，他們也能從中得到不少的實惠。
記者：我們在墻上看到這兒掛著他們的工資藥準，20萬以上可以提30%。
照這家公司的規(guī)定，每個投資者最少要購買一萬股，也就是說最少要投入四萬多塊錢，這些錢雖然沒有給投資人帶來期望中的財富，卻讓這里的工作人員的腰包鼓了起來。目前，天馬公司的法人張智勇和總經(jīng)理王鳳娥已經(jīng)因涉嫌非法發(fā)行股票被警方拘留。那么中國能源到底是一家什么樣的公司？它又是否有實力上市呢？
哈爾濱天馬投資公司法人 張智勇：中國能源是2006年在香港特別行政區(qū)注冊的，董事是我。
記者：誰控股？
張智勇：就是我控股，主要就是收購一些小煤礦。
記者：有成交的嗎？
張智勇：還沒成交，我們正在進行。
記者：從2006年注冊到現(xiàn)在，中國能源實際的營業(yè)額和它的利潤到目前為止是多少？
張智勇：現(xiàn)在我沒有營業(yè)，沒有營業(yè)額。
原來中國能源和為他銷售原始股的子公司——天馬公司，實際上都是張智勇一手操辦的，他們在發(fā)售原始股過程中宣稱的已經(jīng)收購了十家煤礦的事也完全是子虛烏有。然而這家公司卻打著能在美國上市的旗號，在國內(nèi)大量圈錢。短短兩個月的時間里，該公司原始股的銷售金額就已經(jīng)超過了一千萬元。目前證監(jiān)會和警方正在對這一案件做進一步的調(diào)查，黑龍江警方還公布了報案電話，希望那些已經(jīng)購買了中國能源原始股的投資者能夠盡快到公安機關報案，以利于案情的進一步核查。
主持人：好，今天我們演播室就請來一位朋友，跟我來一起解讀原始股暴富的故事，是理財規(guī)劃專業(yè)委員會的秘書長劉彥斌先生，歡迎你劉先生。
中國理財規(guī)劃專業(yè)委員會秘書長 劉彥斌：你好。
主持人：劉先生可以說是金融界的資深人士了，從事了15年的股票的投行專業(yè)。首先給大家解釋一下什么叫原始股？其實這種原始股概念只是大家股民之間傳的一個口頭概念是吧？
劉彥斌：從法律上來講，而且從證券行業(yè)來講沒有（原始股）這么一個詞，所謂他們現(xiàn)在講原始股可能是80年代末、90年代初，那時候共和國剛剛興起股份制公司的時候。
主持人：初期募集資金的時候。
劉彥斌：對，初期募集資金，那時候允許向法人，比如說定向募集，給一些內(nèi)部職工來募集一些股份，當時因為法律上監(jiān)管可能不是很規(guī)范，那么有一些內(nèi)部職工股可能就流向社會，就造成大家買那種沒上市公司的，便宜的股票，一旦上市了以后可能會有十幾倍這樣收入的暴富，這種現(xiàn)象在中國市場也出現(xiàn)過。
主持人：確實出現(xiàn)過，當時有一些公司上市之后，拿到這些職工股的人確實出現(xiàn)了這樣的一個暴富效應，所以現(xiàn)在原始股這個概念才深入人心，大家說拿到原始股就有可能暴富。
劉彥斌：對，大家往往都愿意記住一件事物好的一方面，都愿意記錄美好的事情。
主持人：首先咱們從專業(yè)角度來看一看，剛才舉的這個案例在法律上有什么瑕疵，或者說有什么違法的地方？
劉彥斌：首先我們剛才的案例是講，他是一家叫中國能源的公司注冊在香港，他是在國內(nèi)銷售股票。從目前中國的這種法律規(guī)范來講，這首先是一種不合法的行為，至少到目前還沒有中國政府監(jiān)管部門允許在海外注冊的公司，向中國本地的居民來銷售股票。
主持人：但是我想對于想購買這些原始股，或者已經(jīng)購買這些原始股的股民來講，可能他們不了解法律，或者知道有可能違法擦邊的話，但是巨大的財富效應吸引著他們。
劉彥斌：納斯達克給出很高的。
主持人：沒錯，你4塊人民幣買的，將來就變成4美元，甚至40美金，這樣的財富效應吸引人自然會去購買，哪怕冒一點風險都可以，有沒有可能實現(xiàn)這樣的財富故事呢？
劉彥斌：我沒聽說過，我們周圍聽說過的，可能是新浪、網(wǎng)易、搜狐、百度。
